Капитализация процентов

Капитализация процентов — это присоединение начисленных процентов к сумме вклада или счёта. После капитализации проценты начисляются уже на увеличенную сумму, то есть на проценты тоже идут проценты. Так работает сложный процент — и чем чаще капитализация, тем больше итоговый доход при той же ставке.

Периодичность капитализации указана в условиях вклада: ежедневная, ежемесячная, ежеквартальная или годовая. Ежемесячная — самая распространённая; у накопительных счетов проценты обычно причисляются раз в месяц на остаток. Годовая капитализация на вкладе сроком на год ничем не отличается от выплаты процентов в конце срока — эффект сложного процента появляется, только если вклад длиннее периода капитализации.

Чтобы сравнивать вклады с разной капитализацией, смотрят на эффективную ставку — годовую доходность с учётом процентов на проценты. Например, 12 % с ежемесячной капитализацией дают эффективную ставку около 12,68 %. Банки обязаны указывать её в договоре, а посчитать самому удобно в калькуляторе вклада с капитализацией.

Есть и обратная сторона: капитализированные проценты нельзя забрать без досрочного закрытия, если вклад не позволяет снимать деньги, а при досрочном закрытии их часто пересчитывают по сниженной ставке. Налог с процентов платится за год, в котором их причислили, даже если деньги остались на вкладе. В бизнесе у слова другое значение — рыночная капитализация компании, то есть стоимость всех её акций на бирже.